마이크로소프트, AI 3.5GW 삭감. 빅테크, 6,600억 달러 투자.
마이크로소프트는 단기 데이터 센터 건설 1.5GW를 조용히 취소하고 2GW의 비구속적 임대 계약에서 철회했으며, 7개의 하이퍼스케일러는 전기를 사용하든 안 하든 전력 요금을 지불하겠다는 백악관 서약에 서명했습니다. 2026년 AI 자본 지출 총액은 현재 6,600억 달러를 넘어섰으며, 수익은 4월 29일 수요일에 감소합니다.
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메타, AI에 1,350억 달러 투자 위해 8,000명 감원
수요일, 메타의 인사부장은 8,000개의 일자리를 줄이고 6,000개 이상의 직책을 폐쇄하는 메모를 보냈습니다. 같은 주에 회사는 2026년 자본 지출을 1,150억~1,350억 달러로 안내했는데, 이는 작년의 거의 두 배입니다. 효율성의 해가 돌아왔고, 이번에는 메타버스 헤드셋이 아닌 GPU를 구매하고 있습니다.
월스트리트는 인공지능을 싫어하는 나라에 인공지능을 판매하고 있습니다
Anthropic의 수익은 전년 대비 1,400% 성장하여 300억 달러의 ARR을 기록했습니다. 미국인의 26%만이 AI를 긍정적으로 봅니다. Anthropic과 OpenAI는 합쳐서 1조 달러 이상의 가치로 IPO를 서두르고 있으며, 누군가 샘 알트먼의 집에 불을 지르고 메인주는 데이터 센터를 금지하는 최초의 주가 되었으며, 유권자의 57%는 AI의 위험이 이점보다 크다고 말합니다. 재정은 그 어느 때보다 좋았습니다. 사회적 라이선스는 그 어느 때보다 나빴습니다.
이란, 선박 통행 허가 후 사격 개시
이란 전쟁 50일째, 미국과 이란은 반대되는 이유로 같은 21마일 해협을 봉쇄하고 있습니다. 이란은 4월 17일에 호르무즈를 개방한다고 선언한 후 4월 18일에 통행 허가를 받은 선박에 사격했습니다. 휴전은 4일 후에 만료되지만 합의는 보이지 않습니다. 세계에서 가장 중요한 석유 요충지를 가로질러 한국 스타일의 고착 분쟁이 실시간으로 형성되고 있습니다.
오라클, 데이터 센터 지연 속에 최대 3만 명 해고
오라클은 500억 달러 규모의 AI 데이터 센터 구축 자금을 마련하기 위해 오전 6시 이메일을 통해 수천 명(외부 추정치 최대 3만 명)의 직원을 해고했습니다. 1,247억 달러의 부채, 마이너스 247억 달러의 잉여현금흐름, 그리고 2028년으로 연기된 OpenAI 데이터 센터 상황 속에서, 이 회사는 부채를 감당할 만큼 빠르게 서비스를 제공하지 못할 수도 있는 수요를 두고 노텔 수준의 위험한 도박을 벌이고 있습니다.
전쟁을 일으키는 자는 복이 있나니, 그들이 해협을 차지할 것임이요
4월 13일, 트럼프는 자신을 AI 예수로 묘사해 게시하고, 최초의 미국인 교황을 공격했으며, 자신의 전쟁으로 폐쇄된 해협의 해상 봉쇄를 명령했다. 교황 레오 14세는 이를 '전능의 망상'이라고 불렀다. 해군의 기뢰 제거 능력은 그의 말이 옳음을 증명한다. 걸프만에는 소해함이 0척이고, 이란 기뢰는 5,000개에 달하며, 임무를 수행할 도구들은 폐기되는 와중에 국방 예산은 거의 세 배로 늘어났다.
휴전 3일 후, 12척의 배가 호르무즈 해협을 건넜습니다.
미국-이란 휴전이 3일째입니다. Kpler의 선박 추적기는 4월 8일에 호르무즈 해협을 통과한 선박이 5척, 4월 9일에 7척 더 있다고 집계했지만 600척 이상의 선박과 325척의 유조선이 걸프만에 좌초되어 있습니다. 휴전 5일 전, 미국 개발 금융 공사와 Chubb는 해상 재보험 시설을 400억 달러로 두 배로 늘렸습니다. 이란은 암호화폐와 위안화로 병행 통행료 부스를 운영하고 있어 보험 계약으로도 해결할 수 없기 때문에 선박은 움직이지 않고 있습니다.
독일은 26분 만에 1달러를 벌어들입니다. 미국은 63분이 필요합니다.
4월 10일, 미국은 휘발유가 한 달 만에 21.2% 급등하여 기록상 가장 큰 월간 휘발유 급등폭을 기록했기 때문에 2022년 여름 이후 가장 높은 월간 CPI를 발표했습니다. 배경에는 옥스퍼드 경제학자의 논문이 평균 미국인이 이미 1 국제 달러를 버는 데 63분의 수명이 필요하며, 이는 독일인이 필요로 하는 26분의 두 배 이상이며, 그 격차가 35년 동안 확대되었다는 사실을 조용히 밝혔습니다. 3월의 충격은 35년의 추세가 30일 창에 압축된 것입니다.
TACO 화요일, 이란 조건에 따라 석유 15% 폭락
트럼프가 이란과의 2주 휴전을 발표한 후 4월 7일 브렌트유는 15% 폭락했습니다. 그러나 이란 외무장관은 트럼프가 이란의 10개 항목 제안의 '일반 프레임워크'를 수락했다고 밝혔습니다. 이란은 해협 통제, 군대 온전함, 협상력을 유지합니다. 석유는 트럼프 조건에 따라 폭락했습니다. 거래는 이란의 것입니다.
$3.90 디젤이 $5.43에 도달했습니다. 다음은 모든 선반이 지불합니다.
디젤은 1년 만에 50% 상승했습니다. 캘리포니아는 갤런당 $7.52에 도달했습니다. 오클라호마는 $4.49를 지불합니다. 그들 사이의 $3.03 격차는 연준 성명보다 미국의 인플레이션에 대해 더 많은 것을 알려줍니다. 디젤은 미국 화물 톤수의 대부분을 이동합니다. 당신은 그것을 결코 사지 않지만 모든 선반에서 그것을 지불합니다.
“빌어먹을 해협을 열어라” — 트럼프가 폭격해서 폐쇄했다
트럼프는 Truth Social에서 이란에게 "빌어먹을 해협을 열어라"라고 요구했습니다. 호르무즈 해협은 2월 27일에 열려 있었습니다. 그의 전쟁이 그것을 폐쇄했습니다. 46년 동안 카터 독트린은 미국이 물의 흐름을 유지하기 위해 무력을 사용하는 것을 약속했습니다. 트럼프는 그것을 막는 방식으로 무력을 사용한 최초의 대통령입니다.
3개 항공사가 헤지를 중단했습니다. 델타의 1억 5천만 달러 규모의 정유 공장이 결실을 맺었습니다.
2014년에서 2025년 사이에 3개의 미국 항공사가 연료 헤지를 포기했습니다. 델타는 펜실베이니아에 정유 공장을 소유하고 있습니다. 이란 전쟁이 시작된 이후 UAL은 13%, LUV는 24%, AAL은 17% 하락했고 DAL은 변동이 없습니다. 하루 185,000배럴의 트레이너 정유 공장은 더 이상 호기심거리가 아닙니다. 그것은 작동하는 유일한 헤지입니다.
실종된 조종사 2명이 140달러 유가를 바닥으로 만들었습니다.
F-15E 스트라이크 이글이 이란 상공에서 추락했습니다. 구조 헬리콥터가 피격당했습니다. 승무원 1명은 회수되었고 1명은 여전히 실종 상태입니다. 이란은 현상금을 제공하고 있습니다. 스트라이크 이글의 35년 만의 첫 전투 격추는 속전속결 이론을 무너뜨렸습니다. 그리고 그와 함께 유가 상한선도 사라졌습니다.
IEA는 전 세계 비상 석유의 25%를 소진했습니다. 20일을 벌었습니다.
IEA는 역사상 그 어떤 방출보다 거의 3배나 많은 4억 배럴의 전략 석유 비축량을 방출했습니다. 언론은 이를 '대응'이라고 불렀습니다. 사실, 그것은 자백입니다. 다음은 다음에 나올 내용에 대한 수학적 설명입니다.
FX 배터리 차익 거래: 이머징 마켓의 석유 충격 탈출
미국 자동차 산업이 119달러의 석유 충격 속에서 EV에서 후퇴하는 동안 글로벌 사우스는 중국의 재생 에너지 및 배터리 기술을 빠르게 채택하고 있습니다. 환경에 관한 것이 아닙니다. 석유 달러에서 벗어나는 거시 경제적 탈출구입니다.
아무도 열 수 없는 바이스
100달러의 석유, 비료 공급 붕괴, 관세 전쟁이라는 세 가지 동시 충격이 모든 방향에서 글로벌 소비자를 짓누르고 있습니다. S&P Global은 일본, 독일, 영국이 석유 가격이 200달러에 도달하면 경기 침체에 빠질 것이라고 말합니다. 계산에 따르면 100달러에 이미 압박이 진행 중입니다.
상품 항복: AI 붐이 중국에 글로벌 메모리 독점을 넘겨준 방법
실리콘 밸리가 AI를 위한 고마진 HBM을 쫓는 동안 중국은 세계 자동차, 가전 제품 및 중급 장치를 구동하는 '지루한' DRAM 시장을 조용히 장악하고 있습니다.
SPY 666 및 $101 유가: IEA가 시장을 구할 수 없는 이유
브렌트유가 100달러를 돌파하고 이라크에서 비극적인 KC-135 추락 사고가 발생하면서 SPY ETF는 666.06달러로 급락했습니다. 정량적 알고리즘이 IEA의 역사적인 4억 배럴의 석유 방출을 거부하고 SPY 666 지원 수준을 목표로 하는 이유를 알아보세요.
트럼프의 '끝난 전쟁'이 1,000억 달러 규모의 시장 함정인 이유
백악관은 침몰한 배를 가리키며 전통적인 승리를 선언하고 있지만, 해상 보험 회사와 석유 대기업은 분산되고 보험에 가입할 수 없는 그림자 전쟁이라는 진정한 위기에 조용히 대비하고 있습니다.
200달러 유가 충격: 월스트리트의 90달러 신기루 폭발
월스트리트는 현재 호르무즈 해협 봉쇄를 일시적인 물류 지연으로 간주하여 유가를 90달러로 제한하고 있습니다. 그들은 걸프 지역의 저장 공간이 고갈되고 고압 유정이 강제로 폐쇄될 때 발생하는 파괴적인 지질학적 현실을 무시하고 있습니다.
81% 붕괴: 미국 해군이 석유 시장을 구할 수 없는 이유
전 세계 석유의 20%가 페르시아 만에 갇혀 있기 때문에 월스트리트는 군사 호위가 질서를 회복할 것이라고 믿습니다. 그러나 선주들은 미 해군을 거부하고 있으며, 이는 현대 금융 시장이 비대칭 전쟁의 가격을 책정하는 방식에 치명적인 결함이 있음을 드러냅니다.
150억 달러 규모의 주인이 없는 함대: 이란의 유령 함대
세계가 '에픽 퓨리 작전' 공격에 집중하는 동안 호르무즈 해협에서는 구조적 변화가 일어나고 있습니다. 이란의 150억 달러 그림자 함대는 갑자기 중앙 지휘 없이 운영되어 중국 석유 구매자들이 기록적인 전쟁 위험 프리미엄 속에서 좌초된 선박을 계속 운항하기 위해 전세 임대를 적극적으로 연장해야 합니다.
해협을 폐쇄하는 50% 통행료
미국, 이스라엘, 이란 간의 군사적 충돌로 인해 호르무즈 해협이 물리적으로 폐쇄되지는 않았습니다. 대신 런던 보험 회사는 과도한 보험료 인상을 통해 글로벌 해운을 동결했습니다.
제국의 당좌 대월
미국은 38조 5천억 달러의 국가 부채를 안고 국방비 지출보다 더 많은 이자를 지불하고 있으며 3대 신용 평가 기관 모두로부터 등급이 하향 조정된 상태에서 이란에 대한 승인되지 않은 공격을 방금 시작했습니다. 폭탄은 진짜입니다. 백지 수표는 아닙니다.
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